Mercados Internacionais
Os mercados asiáticos foram negociados com cautela após os comentários hawkish do presidente da Fed, Jerome Powell, com a maioria dos índices a manterem-se em intervalos apertados. Já os futuros de Wall Street também caíram, graças aos avisos da Fed. Os mercados agora precificam apenas 61% de hipótese de corte em dezembro, abaixo dos 85,7% de ontem:
· O Nikkei 225 do Japão subiu 0,9%, apesar do PIB fraco,
· O CSI 300 da China registou uma descida,
· O ASX 200 ganhou 0,5%.
· O Russel 2000 caiu -0,63%,
· O Nasdaq 100 desceu 0,51%,
· O S&P 5000desceu -0,38%.
O crescimento do PIB do Japão no terceiro trimestre abrandou de 2,2% para 0,9% em termos homólogos, embora tenha superado ligeiramente as estimativas. O consumo privado continuou a ser o principal suporte, enquanto as exportações e as despesas de capital enfraqueceram. O IPC básico deverá arrefecer para 2,2% em outubro.
Os dados chineses de outubro revelaram sinais mistos: as vendas a retalho superaram as expectativas devido ao impulso da Golden Week, mas a produção industrial e o investimento em ativos fixos não cumpriram as previsões. O declínio do investimento imobiliário acentuou-se para -10,3% no acumulado do ano.
A Bitcoin recuou de máximos recordes, caindo 2,6% para US $ 87.634, depois de atingir US $ 93.226 no início desta semana, com o Ethereum sendo negociado a US $ 3060.
O dólar manteve-se perto dos máximos de um ano, enquanto os rendimentos do Tesouro subiram à medida que os mercados reduziram as expectativas de corte de taxas. O USDJPY cruzou 156 depois que dados fracos do PIB japonês aumentaram as apostas dovish do Banco do Japão.
Os preços do petróleo caíram com o Brent em $71,91 e o WTI em $68,08, com perdas semanais de 2,7% e 3,3%, respetivamente. A AIE alertou para o excesso de oferta em 2025, apesar de manter as previsões de procura.
O ouro estabilizou em US $ 2,566, mas caminhou para a pior semana desde junho de 2021, caindo 4.3%.
Os dados do comércio mostraram que as exportações da Indonésia aumentaram 10,25% em outubro, devido aos fortes envios de produtos agrícolas, enquanto o PIB do terceiro trimestre da Malásia cresceu 5,3% em relação ao ano anterior, correspondendo às estimativas, mas abaixo dos 5,9% do segundo trimestre.
➔ Trade do dia: Açúcar
➔ Gráfico do Dia – US2000
Os mercados estão fechados no Brasil para o Dia da República e na Índia para o Guru Nanak Jayanti. A economia do Reino Unido arrefeceu mais rapidamente do que o esperado no terceiro trimestre, marcando um início dececionante para a promessa do Primeiro-Ministro Keir Starmer de fomentar o crescimento.
O produto interno bruto aumentou 0,1% em comparação com o trimestre anterior, abaixo do ganho de 0,2% previsto pelos economistas, revelaram na sexta-feira os dados do Gabinete de Estatísticas Nacionais. A economia encolheu inesperadamente 0,1% só em setembro.
Calendário macro para a sessão de hoje:
O calendário económico de hoje inclui dados cruciais sobre as vendas a retalho nos EUA e várias leituras da produção industrial. Os participantes no mercado acompanharão de perto os discursos dos responsáveis da Fed e do BCE.
Feriados no mercado:
● Brasil – Dia da República
● Índia – Guru Nanak Jayanti
Oradores dos Bancos Centrais:
● Elizabeth McCaul do BCE (11:30 GMT)
● Philip R. Lane do BCE (15:00 GMT)
● John Williams da Fed (18:15 GMT)
Divulgação de dados económicos (horas em GMT):
07:00 – Publicação de dados do Reino Unido:
● PIB (anual) (3º trimestre): 1% efetivo vs. previsão de 0,1%; anterior 0,7%
● PIB (QoQ) (3.º trimestre): 0,1% efetivo vs. previsão de 0,2%; anterior 0,5%
● Produção Industrial (Mensal) (Set): real -0,5% vs previsão 0,1%; anterior 0,5%
● Produção Industrial (MoM) (Set): real -1% vs previsão 0,0%; anterior 1,1%
07:30 – Suíça:
● PPI (Mensal) (outubro): previsão 0.1% vs anterior -0.1%
07:45 – Dados da França:
● IPC (Mensal) (outubro): previsão 0,2% vs anterior -1,3%
● IHPC (Mensal) (Out): previsão 0,3% vs anterior -1,3%
09:30 – Reino Unido:
● Produtividade do Trabalho (Q2): anterior 0,1%
13:30 – Dados dos EUA:
● Vendas a retalho (MoM) (Out): previsão 0,5% vs anterior 0,3%
● Vendas a retalho (Mensal) (Out): previsão 0,4% vs anterior 0,3%
● Índice de fabrico do Empire State de NY (Nov): previsão -0,30 vs anterior-11,90
● Índice de preços de exportação (mensal) (outubro): previsão -0,1% vs. anterior -0,7%
● Índice de preços de importação (mensal) (outubro): previsão -0,1% vs. anterior -0,4%
● Controlo do Comércio a Retalho (Mensal) (Out): anterior 0,7%
13:30 – Canadá:
● Vendas por grosso (Mensal) (Set): previsão 1,0% vs anterior -0,6%
14:15 – Produção Industrial dos EUA:
● Produção Industrial (Mensal) (Out): previsão -0,3% vs anterior -0,3%
● Produção Industrial (YoY) (Out): anterior -0,64%
15:00 – Dados Adicionais dos EUA:
● Inventários Comerciais (Mensal) (setembro): previsão 0,3% vs anterior 0,2%
● Inventários de retalho, excluindo automóveis (setembro): previsão 0,5% vs anterior 0,3%
18:00 – EUA:
● PIBNow do Fed de Atlanta (4º trimestre): previsão 2,5% vs. anterior 2,5%
● Contagem de plataformas petrolíferas Baker Hughes: anterior 479
● Contagem total de plataformas Baker Hughes: anterior 585
20:30 – Dados das Posições CFTC (leituras anteriores):
● Posições líquidas especulativas de GBP: 45.1K
● Posições líquidas especulativas de petróleo bruto: 196.1K
● Posições líquidas especulativas de ouro: 255.3K
● Posições líquidas especulativas do Nasdaq 100: 16.1K
● Posições líquidas especulativas do S&P 500: 113.4K
● Posições líquidas especulativas do AUD: 31.0K
● Posições líquidas especulativas do BRL: -12.5K
● Posições líquidas especulativas em JPY: -44.2K
● Posições líquidas especulativas em EUR: -21.7K
